廣州中瑞德軸承有限公司,進(jìn)口軸承NSK,進(jìn)口軸承SKF
1.事件
公司航空軍工軸承、對(duì)卡特彼勒等出口業(yè)務(wù)、十字軸等新業(yè)務(wù)進(jìn)展可能超過(guò)我們之前預(yù)期,我們調(diào)高公司2013-2014年盈利預(yù)測(cè)。
2.我們的分析與判斷
(一)航空軍工軸承預(yù)計(jì)2014-2015年放量,可能超預(yù)期
直升機(jī)、戰(zhàn)斗機(jī)、運(yùn)輸機(jī)、客機(jī)上都需應(yīng)用大量關(guān)節(jié)軸承。據(jù)測(cè)算,航空軍工行業(yè)未來(lái)幾年國(guó)內(nèi)關(guān)節(jié)軸承年需求金額有望達(dá)7-8億元。目前國(guó)內(nèi)以進(jìn)口為主。公司作為國(guó)內(nèi)關(guān)節(jié)軸承l(wèi)tqy,未來(lái)可能在國(guó)內(nèi)航空軍工關(guān)節(jié)軸承配套市場(chǎng)處于壟斷地位。公司已承擔(dān)國(guó)防軍工重點(diǎn)研發(fā)項(xiàng)目。2012年,公司航空關(guān)節(jié)軸承研保項(xiàng)目經(jīng)國(guó)家有關(guān)部門審批獲準(zhǔn)立項(xiàng),公司將獲批專項(xiàng)資金人民幣4783萬(wàn)元,用于航空關(guān)節(jié)軸承研究開(kāi)發(fā)項(xiàng)目建設(shè)。公司普通關(guān)節(jié)軸承毛利率接近40%,我們估計(jì)軍工軸承毛利在50%以上。該業(yè)務(wù)對(duì)公司未來(lái)幾年業(yè)績(jī)?cè)隽控暙I(xiàn) (責(zé)任編輯：進(jìn)口軸承)
